Les actifs de CNOOC à l'étranger ont fait une autre découverte majeure !

Le 26 octobre, Reuters a rapporté qu'ExxonMobil et ses partenaires Hess Corporation et CNOOC Limited avaient fait une « découverte majeure » dans le bloc Stabroek au large du Guyana, le puits Lancetfish-2, qui est également la quatrième découverte dans le bloc en 2023.

La découverte de Lancetfish-2 se situe dans la zone de permis de production de Liza, sur le bloc Stabroek. Elle comprendrait 20 m de réservoirs d'hydrocarbures et environ 81 m de grès pétrolifère, a indiqué le ministère de l'Énergie du Guyana dans un communiqué de presse. Les autorités procéderont à une évaluation complète des nouveaux réservoirs découverts. Avec cette découverte, le Guyana a enregistré 46 découvertes de pétrole et de gaz depuis 2015, pour des réserves récupérables estimées à plus de 11 milliards de barils.

Il convient de noter que le 23 octobre, juste avant la découverte, le géant pétrolier Chevron annonçait avoir conclu un accord définitif avec son concurrent Hess pour l'acquisition de cette dernière pour 53 milliards de dollars. En incluant la dette, la transaction s'élève à 60 milliards de dollars, ce qui en fait la deuxième plus importante acquisition après celle de Vanguard Natural Resources par ExxonMobil pour 59,5 milliards de dollars (64,5 milliards de dollars dette nette comprise), annoncée le 11 octobre.

Derrière ces super fusions-acquisitions, d'une part, le retour des cours internationaux du pétrole a généré d'énormes profits pour les géants pétroliers, et d'autre part, ces mêmes géants anticipent le pic de la demande. Quelle qu'en soit la raison, on constate que l'industrie pétrolière est de nouveau en pleine frénésie de fusions-acquisitions, et que l'ère des oligarques se profile à l'horizon !

Pour ExxonMobil, l'acquisition de Pioneer Natural Resources, la société ayant la plus forte production journalière de la région permienne, a contribué à asseoir sa domination dans le bassin permien, et pour Chevron, l'aspect le plus frappant de l'acquisition de Hess a été sa capacité à reprendre les actifs de Hess en Guyane et à « monter dans le train » de la richesse.

Depuis la première grande découverte de pétrole réalisée par ExxonMobil au Guyana en 2015, les nouvelles découvertes de pétrole et de gaz dans ce petit pays d'Amérique du Sud n'ont cessé d'établir de nouveaux records et suscitent l'intérêt de nombreux investisseurs. Le bloc Stabroek, au Guyana, recèle actuellement plus de 11 milliards de barils de réserves récupérables de pétrole et de gaz. ExxonMobil détient une participation de 45 % dans le bloc, Hess de 30 % et CNOOC Limited de 25 %. Grâce à cette transaction, Chevron a acquis la participation de Hess dans le bloc.

Chevron a déclaré dans un communiqué de presse que le bloc Stabroek au Guyana constitue un « actif exceptionnel » affichant des marges bénéficiaires parmi les plus élevées du secteur et un profil carbone faible, et que sa production devrait croître au cours de la prochaine décennie. L'entreprise issue de la fusion affichera une croissance de sa production et de son flux de trésorerie disponible plus rapide que les prévisions quinquennales actuelles de Chevron. Fondée en 1933 et basée aux États-Unis, Hess est un producteur présent dans le golfe du Mexique en Amérique du Nord et dans la région de Bakken au Dakota du Nord. Elle est également productrice et exploitante de gaz naturel en Malaisie et en Thaïlande. Outre les actifs de Hess au Guyana, Chevron s'intéresse également aux 465 000 acres de gisements de schiste de Bakken détenus par Hess afin de renforcer sa position sur le marché américain du pétrole et du gaz de schiste. Selon l'Agence américaine d'information sur l'énergie (EIA), la région de Bakken est actuellement le premier producteur de gaz naturel des États-Unis, avec une production d'environ 1,01 milliard de mètres cubes par jour, et le deuxième producteur de pétrole du pays, avec une production d'environ 1,27 million de barils par jour. Chevron cherche d'ailleurs à développer ses actifs dans le secteur du schiste bitumineux, en lançant des opérations de fusion-acquisition. Le 22 mai dernier, Chevron a annoncé l'acquisition du producteur de pétrole de schiste PDC Energy pour 6,3 milliards de dollars afin de renforcer sa présence dans le secteur pétrolier et gazier aux États-Unis, suite aux rumeurs d'un rachat de Pioneer Natural Resources par ExxonMobil en avril de la même année. La transaction est évaluée à 7,6 milliards de dollars, dette comprise.

Pour revenir en arrière, en 2019, Chevron a dépensé 33 milliards de dollars pour acquérir Anadarko afin d'étendre ses activités dans le pétrole de schiste américain et le GNL africain, mais a finalement été « coupé » par Occidental Petroleum pour 38 milliards de dollars, puis Chevron a annoncé l'acquisition de Noble Energy en juillet 2020, dette comprise, pour une valeur totale de transaction de 13 milliards de dollars, devenant ainsi la plus importante fusion-acquisition dans l'industrie pétrolière et gazière depuis le début de la pandémie de Covid-19.

L'acquisition de Hess pour 53 milliards de dollars, une opération majeure, constitue sans aucun doute un tournant important dans la stratégie de fusions-acquisitions de l'entreprise et intensifiera également la concurrence entre les géants pétroliers.

En avril dernier, lorsque l'acquisition imminente de Pioneer Natural Resources par ExxonMobil a été annoncée, un article du secteur pétrolier laissait entendre qu'après ExxonMobil, Chevron pourrait être le prochain acteur sur la liste. Aujourd'hui, les choses se sont concrétisées : en un mois seulement, les deux géants pétroliers internationaux ont officialisé d'importantes opérations d'acquisition. Qui sera le prochain ?

Il convient de noter qu'en 2020, ConocoPhillips a acquis Concho Resources pour 9,7 milliards de dollars, puis à nouveau en 2021 pour 9,5 milliards de dollars. Le PDG de ConocoPhillips, Ryan Lance, avait alors annoncé s'attendre à de nouvelles acquisitions dans le secteur du schiste bitumineux, ajoutant que les producteurs d'énergie du bassin permien « doivent se consolider ». Cette prédiction s'est avérée exacte. À présent, ExxonMobil et Chevron concluant d'importantes acquisitions, leurs concurrents emboîtent le pas.

Chesapeake Energy, autre géant américain du gaz de schiste, envisage d'acquérir son concurrent Southwestern Energy, qui possède deux des plus importantes réserves de gaz de schiste de la région des Appalaches, dans le nord-est des États-Unis. Selon une source proche du dossier, qui a requis l'anonymat, Chesapeake et Southwestern Energy ont mené des discussions sporadiques avec Chesapeake Energy au cours des derniers mois concernant une possible fusion.

Lundi 30 octobre, Reuters a rapporté que le géant pétrolier BP « avait entamé des discussions avec plusieurs entités ces dernières semaines » en vue de la création de coentreprises dans plusieurs gisements de schiste bitumineux aux États-Unis. Ces coentreprises engloberaient ses activités dans les bassins de gaz de schiste de Haynesville et d'Eagle Ford. Bien que le PDG par intérim de BP ait par la suite démenti l'implication de ses concurrents américains ExxonMobil et Chevron dans d'importantes transactions pétrolières, comment affirmer que ces informations étaient fondées ? Après tout, face aux profits considérables générés par les ressources pétrolières et gazières traditionnelles, les grandes compagnies pétrolières ont revu leur position de « résistance au changement climatique » et adopté de nouvelles mesures pour saisir les formidables opportunités de profit actuelles. BP réduira son engagement de réduction des émissions de 35 à 40 % d'ici 2030 à 20 à 30 % ; Shell a annoncé qu'elle ne réduirait pas davantage sa production jusqu'en 2030, mais qu'elle augmenterait au contraire sa production de gaz naturel. Par ailleurs, Shell a récemment annoncé la suppression de 200 postes au sein de sa division Low Carbon Solutions d'ici 2024. Des concurrents comme ExxonMobil et Chevron ont renforcé leur engagement envers les énergies fossiles par le biais d'importantes acquisitions pétrolières. Quelle sera la réaction des autres géants pétroliers ?